6.3 نسب السيولة

تقيس نسب السيولة قدرة الشركة على الوفاء بالتزاماتها المالية قصيرة الأجل باستخدام أصولها المتوفرة.النسبة المتداول تقيس مدى تغطية الأصول المتداولة للالتزامات المتداولة وتحسب بقسمة الأصول المتداولة على الالتزامات المتداولة.أما النسبة السريعة فهي أكثر صرامة لأنها تحسب بخصم المخزون من الأصول المتداولة قبل القسمة على الالتزامات المتداولة،لأن المخزون يحتاج وقتا أطول للتحويل إلى نقد.على سبيل المثال،إذا كانت الأصول المتداولة لشركة ما تساوي 2942000 ريال والالتزامات المتداولة 2075000 ريال،فإن النسبة المتداولة تساوي 1.42،بينما النسبة السريعة لنفس الشركة بعد استبعاد المخزون الذي يساوي 1235000 ريال تصبح 0.82،مما يدل على انخفاض قدرة الشركة على سداد التزاماتها بسرعة فائقة دون بيع المخزون.

الفكرة الأساسية

تقيس السيولة مدى سهولة تحويل الأصول إلى نقد من دون التأثير على سعرها في السوق أو بيعها بخسارة. النقد هو أكثر الأصول سيولة. من الناحية المحاسبية، تقيس سيولة الشركة قدرتها على الوفاء بالتزاماتها المالية من أصولها السائلة والمتوفرة في متناول اليد بسهولة.

الشرح

تنقسم نسب السيولة إلى نسبتين رئيسيتين:

1. النسبة المتداولة (Current Ratio): وهي نسبة الأصول المتداولة للشركة إلى التزاماتها المتداولة. تحسب بالقانون التالي: النسبة المتداولة = $\frac{\text{الأصول المتداولة}}{\text{الالتزامات المتداولة}}$. تشير هذه النسبة إلى قدرة الشركة على تغطية التزاماتها المتداولة التي يجب سدادها في غضون عام.
2. النسبة السريعة (Quick Ratio): وتسمى أيضا نسبة التداول السريع، وتحسب بـ: النسبة السريعة = $\frac{\text{الأصول المتداولة} - \text{المخزون}}{\text{الالتزامات المتداولة}}$. تركز هذه النسبة على الأصول التي يمكن استخدامها بسرعة إذا لزم الأمر، باستثناء المخزون لأنه الأقل سيولة والأصعب في التحويل إلى نقد بسرعة.

مثال محلول خطوة بخطوة

خذ متجر دانا كمثال، حيث تبلغ أصوله المتداولة 2,942,000 ريال سعودي، والتزاماته المتداولة 2,075,000 ريال سعودي، ومخزونه 1,235,000 ريال سعودي. الخطوة الأولى لحساب النسبة المتداولة: $\text{النسبة المتداولة} = \frac{2,942,000}{2,075,000} = 1.42$ وهذا يعني أنه مقابل كل ريال يتعين على الشركة دفعه خلال العام، هناك 1.42 ريال سعودي في الأصول المتداولة لتغطية الالتزام. الخطوة الثانية لحساب النسبة السريعة: $\text{النسبة السريعة} = \frac{2,942,000 - 1,235,000}{2,075,000} = \frac{1,707,000}{2,075,000} = 0.82$ تدل القيمة المنخفضة للنسبة السريعة على أن الشركة قد تواجه صعوبة في الوفاء بالتزاماتها عند استحقاقها، لكنها لا تؤكد بالضرورة فشل الشركة في السداد.

أخطاء شائعة

• اعتبار المخزون أصلا سريعا مساويا للنقد في سرعة التحويل.
• الاعتماد على النسبة المتداولة وحدها دون فحص النسبة السريعة التي تحذف المخزون وتعد مقياسا أكثر صرامة.

سؤالان للتدريب مع الإجابة

السؤال الأول: تمتلك شركة حسن للتجهيز المكتبية أصولا متداولة بقيمة 1,000 ريال سعودي، والتزامات متداولة بقيمة 650 ريالا سعوديا. احسب النسبة المتداولة. الإجابة: النسبة المتداولة = $\frac{1000}{650} = 1.54$. السؤال الثاني: متجر خدمات حوسبة لديه نقد بـ 2,000 ريال، وسندات حكومية بحكم النقد بـ 500 ريال، وذمم مدينة بـ 1,000 ريال، ومخزون بـ 600 ريال، والتزامات متداولة بـ 3,250 ريالا. احسب النسبة المتداولة. الإجابة: مجموع الأصول المتداولة = $2000 + 500 + 1000 + 600 = 4100$. النسبة المتداولة = $\frac{4100}{3250} = 1.26$.